Published November 23, 2020 | Version v1
Publication Open

The role of bank affiliation in bank efficiency: a fuzzy multi-objective data envelopment analysis approach

Creators

  • 1. Vietnam National University, Hanoi
  • 2. Swansea University
  • 3. École Supérieure de Commerce de Rennes
  • 4. University of Nottingham

Description

This paper examines differences in bank efficiency between banks affiliated with single-bank holding companies and those affiliated with multi-bank holding companies by applying a fuzzy multi-objective two-stage data envelopment analysis technique. Using a sample of U.S. commercial banks covering 1994–2018, the results show that banks affiliated with multi-bank holding companies are more efficient than those affiliated with single-bank holding companies, suggesting that the former takes advantage of their parents' resources to enhance their efficiency, consistent with the internal capital market theory. They also show that banks with a powerful CEO exhibit lower efficiency than others. Moreover, there is an inverted U shape relationship between multi-bank holding company structure and bank efficiency, suggesting the presence of an optimal number of multi-bank holding subsidiaries that maximizes efficiency.

⚠️ This is an automatic machine translation with an accuracy of 90-95%

Translated Description (Arabic)

تبحث هذه الورقة في الاختلافات في الكفاءة المصرفية بين البنوك التابعة لشركات قابضة ذات بنك واحد وتلك التابعة لشركات قابضة متعددة البنوك من خلال تطبيق تقنية غامضة متعددة الأهداف لتحليل تغليف البيانات على مرحلتين. باستخدام عينة من البنوك التجارية الأمريكية التي تغطي الفترة 1994–2018، أظهرت النتائج أن البنوك التابعة لشركات قابضة متعددة البنوك أكثر كفاءة من تلك التابعة لشركات قابضة أحادية البنك، مما يشير إلى أن الأولى تستفيد من موارد والديها لتعزيز كفاءتها، بما يتفق مع نظرية سوق رأس المال الداخلية. كما تظهر أن البنوك التي لديها رئيس تنفيذي قوي تظهر كفاءة أقل من غيرها. علاوة على ذلك، هناك علاقة مقلوبة على شكل حرف U بين هيكل الشركة القابضة متعددة البنوك والكفاءة المصرفية، مما يشير إلى وجود عدد مثالي من الشركات التابعة القابضة متعددة البنوك التي تزيد من الكفاءة.

Translated Description (French)

Cet article examine les différences d'efficacité bancaire entre les banques affiliées à des sociétés de portefeuille monobancaires et celles affiliées à des sociétés de portefeuille multibancaires en appliquant une technique floue d'analyse d'enveloppement de données multi-objectifs en deux étapes. En utilisant un échantillon de banques commerciales américaines couvrant la période 1994–2018, les résultats montrent que les banques affiliées à des sociétés de portefeuille multibancaires sont plus efficaces que celles affiliées à des sociétés de portefeuille monobancaires, ce qui suggère que les premières tirent parti des ressources de leurs parents pour améliorer leur efficacité, conformément à la théorie du marché intérieur des capitaux. Ils montrent également que les banques dont le PDG est puissant sont moins efficaces que les autres. De plus, il existe une relation en forme de U inversé entre la structure de la société de portefeuille multibancaire et l'efficacité bancaire, ce qui suggère la présence d'un nombre optimal de filiales de portefeuille multibancaire qui maximise l'efficacité.

Translated Description (Spanish)

Este documento examina las diferencias en la eficiencia bancaria entre los bancos afiliados a sociedades de cartera de un solo banco y los afiliados a sociedades de cartera multibancarias mediante la aplicación de una técnica difusa de análisis de envolvimiento de datos de dos etapas multiobjetivo. Utilizando una muestra de bancos comerciales estadounidenses que abarca el período 1994–2018, los resultados muestran que los bancos afiliados a sociedades de cartera multibancarias son más eficientes que los afiliados a sociedades de cartera de un solo banco, lo que sugiere que los primeros aprovechan los recursos de sus padres para mejorar su eficiencia, en consonancia con la teoría del mercado de capitales interno. También muestran que los bancos con un CEO poderoso exhiben menor eficiencia que otros. Además, existe una relación en forma de U invertida entre la estructura del holding multibancario y la eficiencia bancaria, lo que sugiere la presencia de un número óptimo de filiales de holding multibancario que maximiza la eficiencia.

Files

Final%20accepted%20version.pdf.pdf

Files (1.0 MB)

⚠️ Please wait a few minutes before your translated files are ready ⚠️ Note: Some files might be protected thus translations might not work.
Name Size Download all
md5:37589a254c2c306f9af8b7477f1bfc6c
1.0 MB
Preview Download

Additional details

Additional titles

Translated title (Arabic)
دور الانتماء المصرفي في كفاءة البنك: نهج غامض متعدد الأهداف لتحليل تغليف البيانات
Translated title (French)
Le rôle de l'affiliation bancaire dans l'efficacité bancaire : une approche floue d'analyse d'enveloppement de données multi-objectifs
Translated title (Spanish)
El papel de la afiliación bancaria en la eficiencia bancaria: un enfoque difuso de análisis de envolvente de datos multiobjetivo

Identifiers

Other
https://openalex.org/W3107571718
DOI
10.1007/s10479-020-03817-z

Is supplement to
https://openalex.org/W3167336766 (Other)
https://openalex.org/W3122276231 (Other)
https://openalex.org/W3016522509 (Other)
https://openalex.org/W3004457320 (Other)
https://openalex.org/W2801360836 (Other)
https://openalex.org/W2169606340 (Other)
https://openalex.org/W2005369120 (Other)
https://openalex.org/W2003956255 (Other)
https://openalex.org/W1544885310 (Other)
https://openalex.org/W1173105049 (Other)

GreSIS Basics Section

Is Global South Knowledge
Yes
Country
Vietnam

References

  • https://openalex.org/W1492516959
  • https://openalex.org/W1494703832
  • https://openalex.org/W1576628134
  • https://openalex.org/W1583268898
  • https://openalex.org/W1707544546
  • https://openalex.org/W1866886445
  • https://openalex.org/W1895036887
  • https://openalex.org/W1940412066
  • https://openalex.org/W1982339236
  • https://openalex.org/W1982660625
  • https://openalex.org/W1997251734
  • https://openalex.org/W2008458109
  • https://openalex.org/W2010137368
  • https://openalex.org/W2035238630
  • https://openalex.org/W2038292519
  • https://openalex.org/W2039715889
  • https://openalex.org/W2041481454
  • https://openalex.org/W2043125599
  • https://openalex.org/W2043431305
  • https://openalex.org/W2044906311
  • https://openalex.org/W2046891351
  • https://openalex.org/W2048568307
  • https://openalex.org/W2050711249
  • https://openalex.org/W2051696911
  • https://openalex.org/W2071779786
  • https://openalex.org/W2076847479
  • https://openalex.org/W2086674476
  • https://openalex.org/W2087585291
  • https://openalex.org/W2091859834
  • https://openalex.org/W2099867994
  • https://openalex.org/W2111984566
  • https://openalex.org/W2137846363
  • https://openalex.org/W2142420144
  • https://openalex.org/W2143674491
  • https://openalex.org/W2150059822
  • https://openalex.org/W2166604184
  • https://openalex.org/W2168189839
  • https://openalex.org/W2271674507
  • https://openalex.org/W2549012579
  • https://openalex.org/W2554666980
  • https://openalex.org/W2612948660
  • https://openalex.org/W2614529787
  • https://openalex.org/W2769143121
  • https://openalex.org/W2774163887
  • https://openalex.org/W2800534714
  • https://openalex.org/W2889965467
  • https://openalex.org/W2905357224
  • https://openalex.org/W2908683863
  • https://openalex.org/W2949794212
  • https://openalex.org/W3005898125
  • https://openalex.org/W3049674871
  • https://openalex.org/W3121262773
  • https://openalex.org/W3121485139
  • https://openalex.org/W3121953048
  • https://openalex.org/W3122779978
  • https://openalex.org/W3122898822
  • https://openalex.org/W3122985993
  • https://openalex.org/W3124226976
  • https://openalex.org/W3124344732
  • https://openalex.org/W3125209859
  • https://openalex.org/W3125898175
  • https://openalex.org/W3126004169
  • https://openalex.org/W3126127371
  • https://openalex.org/W4299697256
  • https://openalex.org/W605016039