Published January 1, 2018 | Version v1
Publication

Effects of Financial Performance and Governance on Corporate Social Responsibility Disclosure: Evidence from Islamic Financial Institutions in Malaysia

  • 1. Universiti Teknologi MARA

Description

Islamic financial institutions (IFIs) are established based on Islamic foundations and their corporate practices are expected to be aligned with Islamic laws and framework.This study seeks to understand the determinants for the CSR disclosure of IFIs in Malaysia.Using the 2010 annual reports of 37 IFIs, this study investigates the effects of financial performance and corporate governance mechanism (proxied by Shariah supervisory committee or SCC and ownership structure) on CSR disclosure.Results reveal that between financial performance and SCC and ownership structure, only the latter significantly influences CSR disclosure.Overall, the findings offer insights into current reporting practices and propose ideas pertaining to the establishment of an Islamic-based CSR reporting framework.The significant factors influencing CSR disclosure may be used to develop effective practice among IFIs in Malaysia and other countries.

⚠️ This is an automatic machine translation with an accuracy of 90-95%

Translated Description (Arabic)

تم إنشاء المؤسسات المالية الإسلامية (IFIs) بناءً على أسس إسلامية ومن المتوقع أن تتماشى ممارساتها المؤسسية مع القوانين والإطار الإسلامي. تسعى هذه الدراسة إلى فهم محددات الإفصاح عن المسؤولية الاجتماعية للشركات للمؤسسات المالية الدولية في ماليزيا. باستخدام التقارير السنوية لعام 2010 لـ 37 مؤسسة مالية دولية، تبحث هذه الدراسة في آثار الأداء المالي وآلية حوكمة الشركات (التي تتبناها لجنة الرقابة الشرعية أو SCC وهيكل الملكية) على الإفصاح عن المسؤولية الاجتماعية للشركات. تكشف النتائج أنه بين الأداء المالي و SCC وهيكل الملكية، يؤثر هذا الأخير فقط بشكل كبير على الإفصاح عن المسؤولية الاجتماعية للشركات. بشكل عام، تقدم النتائج رؤى حول ممارسات الإبلاغ الحالية وتقترح أفكارًا تتعلق بإنشاء إطار إبلاغ إسلامي للمسؤولية الاجتماعية للشركات. يمكن استخدام العوامل المهمة التي تؤثر على الإفصاح عن المسؤولية الاجتماعية للشركات لتطوير ممارسة فعالة بين المؤسسات المالية الدولية في ماليزيا وبلدان أخرى.

Translated Description (French)

Les institutions financières islamiques (IFI) sont établies sur la base de fondations islamiques et leurs pratiques d'entreprise devraient être alignées sur les lois et le cadre islamiques. Cette étude cherche à comprendre les déterminants de la divulgation de la RSE des IFI en Malaisie. En utilisant les rapports annuels 2010 de 37 IFI, cette étude examine les effets de la performance financière et du mécanisme de gouvernance d'entreprise (mandaté par le comité de surveillance de la charia ou le CSC et la structure de propriété) sur la divulgation de la RSE. Les résultats révèlent qu'entre la performance financière et le CSC et la structure de propriété, seul ce dernier influence de manière significative la divulgation de la RSE. Dans l'ensemble, les résultats offrent un aperçu des pratiques de reporting actuelles et proposent des idées relatives à la mise en place d'un cadre de reporting de la RSE basé sur l'Islam. Les facteurs importants influençant la divulgation de la RSE peuvent être utilisés pour développer une pratique efficace parmi les IFI en Malaisie et dans d'autres pays.

Translated Description (Spanish)

Las instituciones financieras islámicas (IFI) se establecen sobre la base de fundaciones islámicas y se espera que sus prácticas corporativas estén alineadas con las leyes y el marco islámicos. Este estudio busca comprender los determinantes para la divulgación de la RSE de las IFI en Malasia. Utilizando los informes anuales de 2010 de 37 IFI, este estudio investiga los efectos del desempeño financiero y el mecanismo de gobierno corporativo (representado por el comité de supervisión de la Sharia o el SCC y la estructura de propiedad) en la divulgación de la RSE. Los resultados revelan que entre el desempeño financiero y el SCC y la estructura de propiedad, solo este último influye significativamente en la divulgación de la RSE. En general, los hallazgos ofrecen información sobre las prácticas actuales de presentación de informes y proponen ideas relacionadas con el establecimiento de un marco de presentación de informes de RSE de base islámica. Los factores significativos que influyen en la divulgación de la RSE pueden utilizarse para desarrollar una práctica efectiva entre las IFI en Malasia y otros países.

Additional details

Additional titles

Translated title (Arabic)
آثار الأداء المالي والحوكمة على الإفصاح عن المسؤولية الاجتماعية للشركات: أدلة من المؤسسات المالية الإسلامية في ماليزيا
Translated title (French)
Effets de la performance financière et de la gouvernance sur la divulgation de la responsabilité sociale des entreprises : preuves des institutions financières islamiques en Malaisie
Translated title (Spanish)
Efectos del desempeño financiero y la gobernanza en la divulgación de la responsabilidad social corporativa: evidencia de instituciones financieras islámicas en Malasia

Identifiers

Other
https://openalex.org/W2792912844
DOI
10.7187/gjatsi2018-04

GreSIS Basics Section

Is Global South Knowledge
Yes
Country
Malaysia