CREDIT RISK MANAGEMENT ON FINANCIAL PERFORMANCE OF DEPOSIT TAKING MICRO-FINANCIAL INSTITUTIONS IN MOMBASA COUNTY
- 1. Jomo Kenyatta University of Agriculture and Technology
Description
The purpose of this study was to investigate the effect of credit risk management on financial performance of deposit taking MFIs in Kenya. The study employed a cross-sectional descriptive research design. T he target population of the study was management of the 6 deposit taking MFIs which were licensed by CBK and had fully-pledged branches in Mombasa. The study employed stratified sampling technique whereby the target population was divided into different groups and those with similar characteristics were grouped in the same stratum then sample for the study was selected at random from each stratum. The study used primary and secondary data. A structured questionnaire was used to collect the primary data. Descriptive and inferential statistics were used to analyze information generated from respondents. Descriptive statistics analysis included mean and standard deviation while inferential statistics included correlation analysis and multiple regression analysis by use of Statistical Package for Social Science (SPSS) version 25. The study findings established that the loan applicant character was thoroughly performed by checking the applicant's background before credit approval consideration. The client character appraisal has a significant effect on the ability of the client to honor his/her obligations to the loan. The microfinance analyses collateral characteristics before approving loan. Also the borrower's capacity is critically appraised by the microfinance prior to loan approval and the microfinance utilizes credit score referencing whenever making decisions on credit. The study concluded that the Microfinance monitors borrower's performance after issuing the loan. This is essential for tracking the borrower's ability to repay over time and minimizes the rates of default. Microfinance conducts continuous risk assessment of the loan status and takes corrective remedies. Also Microfinance has in place credit risk monitoring systems and they have adopted internal risk rating systems . The study recommended that the Microfinance should report policy exceptions promptly to avoid uncoordinated responses. In addition, the microfinance should plan and execute collection enforcements geared towards ensuring loan remittances are in order. The study recommended that Microfinance should seek to recover defaulted amount from the guarantor after recovery from the borrower hits a snag. The microfinance should have dynamic client follow-up procedures. Key Words: Client Appraisal, Credit Risk Monitoring, Collection Policy, Credit Terms CITATION: Leja, C. R., & Ibrahim, A. (2022). Credit risk management on financial performance of deposit taking Micro-financial Institutions in Mombasa County. The Strategic Journal of Business & Change Management, 9 (4), 126 - 138.
Translated Descriptions
Translated Description (Arabic)
كان الغرض من هذه الدراسة هو التحقيق في تأثير إدارة مخاطر الائتمان على الأداء المالي لمؤسسات التمويل الأصغر التي تأخذ الودائع في كينيا. استخدمت الدراسة تصميمًا وصفيًا مقطعيًا للبحث. كان السكان المستهدفون من الدراسة هم إدارة مؤسسات التمويل الأصغر الستة التي تأخذ الودائع والتي تم ترخيصها من قبل بنك الكويت المركزي ولها فروع مرهونة بالكامل في مومباسا. استخدمت الدراسة تقنية أخذ العينات الطبقية حيث تم تقسيم السكان المستهدفين إلى مجموعات مختلفة وتم تجميع أولئك الذين لديهم خصائص مماثلة في نفس الطبقة ثم تم اختيار عينة الدراسة عشوائياً من كل طبقة. استخدمت الدراسة البيانات الأولية والثانوية. تم استخدام استبيان منظم لجمع البيانات الأولية. واستخدمت الإحصاءات الوصفية والاستدلالية لتحليل المعلومات المتولدة من المجيبين. تضمن التحليل الإحصائي الوصفي المتوسط والانحراف المعياري بينما تضمنت الإحصاءات الاستدلالية تحليل الارتباط وتحليل الانحدار المتعدد باستخدام الحزمة الإحصائية للعلوم الاجتماعية (SPSS) الإصدار 25. أثبتت نتائج الدراسة أن شخصية طالب القرض قد تم تنفيذها بدقة من خلال التحقق من خلفية مقدم الطلب قبل النظر في الموافقة على الائتمان. تقييم شخصية العميل له تأثير كبير على قدرة العميل على الوفاء بالتزاماته تجاه القرض. يقوم التمويل الأصغر بتحليل خصائص الضمانات قبل الموافقة على القرض. كما يتم تقييم قدرة المقترض بشكل نقدي من قبل التمويل الأصغر قبل الموافقة على القرض ويستخدم التمويل الأصغر مرجع درجة الائتمان عند اتخاذ القرارات بشأن الائتمان. وخلصت الدراسة إلى أن التمويل متناهي الصغر يراقب أداء المقترض بعد إصدار القرض. وهذا أمر ضروري لتتبع قدرة المقترض على السداد بمرور الوقت وتقليل معدلات التخلف عن السداد. يجري التمويل الأصغر تقييمًا مستمرًا للمخاطر لحالة القرض ويتخذ تدابير تصحيحية. كما أن لدى التمويل الأصغر أنظمة لمراقبة مخاطر الائتمان واعتمدت أنظمة داخلية لتصنيف المخاطر. أوصت الدراسة بأن يقوم التمويل الأصغر بالإبلاغ عن استثناءات السياسة على الفور لتجنب الاستجابات غير المنسقة. بالإضافة إلى ذلك، يجب أن يخطط التمويل الأصغر وينفذ عمليات إنفاذ التحصيل الموجهة نحو ضمان سلامة تحويلات القروض. أوصت الدراسة بأن يسعى التمويل الأصغر إلى استرداد المبلغ المتعثر من الضامن بعد أن يواجه الاسترداد من المقترض عقبة. يجب أن يكون للتمويل الأصغر إجراءات متابعة ديناميكية للعميل. الكلمات المفتاحية: تقييم العميل، مراقبة مخاطر الائتمان، سياسة التحصيل، شروط الائتمان الاقتباس: Leja، CR، & Ibrahim، A. (2022). إدارة مخاطر الائتمان على الأداء المالي للمؤسسات المالية الصغيرة التي تأخذ الودائع في مقاطعة مومباسا. المجلة الاستراتيجية لإدارة الأعمال والتغيير، 9 (4)، 126 - 138.Translated Description (French)
L'objectif de cette étude était d'étudier l'effet de la gestion du risque de crédit sur la performance financière des IMF acceptant des dépôts au Kenya. L'étude a utilisé un plan de recherche descriptif transversal. La population cible de l'étude était la gestion des 6 IMF acceptant des dépôts qui étaient agréées par CBK et avaient des succursales entièrement remplies à Mombasa. L'étude a utilisé une technique d'échantillonnage stratifié dans laquelle la population cible a été divisée en différents groupes et ceux ayant des caractéristiques similaires ont été regroupés dans la même strate, puis l'échantillon pour l'étude a été sélectionné au hasard dans chaque strate. L'étude a utilisé des données primaires et secondaires. Un questionnaire structuré a été utilisé pour collecter les données primaires. Des statistiques descriptives et inférentielles ont été utilisées pour analyser les informations générées par les répondants. L'analyse statistique descriptive comprenait l'écart moyen et standard, tandis que les statistiques inférentielles comprenaient l'analyse de corrélation et l'analyse de régression multiple à l'aide de la version 25 du paquet statistique pour les sciences sociales (SPSS). Les résultats de l'étude ont établi que le caractère de demandeur de prêt a été soigneusement réalisé en vérifiant les antécédents du demandeur avant d'envisager une approbation de crédit. L'évaluation de la personnalité du client a un effet significatif sur la capacité du client à honorer ses obligations envers le prêt. La microfinance analyse les caractéristiques des garanties avant d'approuver le prêt. De plus, la capacité de l'emprunteur est évaluée de manière critique par la microfinance avant l'approbation du prêt et la microfinance utilise le référencement du pointage de crédit lors de la prise de décisions en matière de crédit. L'étude a conclu que la Microfinance surveille les performances de l'emprunteur après l'émission du prêt. Ceci est essentiel pour suivre la capacité de l'emprunteur à rembourser au fil du temps et minimiser les taux de défaut. La microfinance procède à une évaluation continue des risques liés à l'état du prêt et prend des mesures correctives. De plus, la microfinance a mis en place des systèmes de surveillance du risque de crédit et a adopté des systèmes internes d'évaluation du risque. L'étude a recommandé que la Microfinance signale rapidement les exceptions à la politique afin d'éviter des réponses non coordonnées. En outre, la microfinance devrait planifier et exécuter des mesures de recouvrement visant à s'assurer que les remises de prêts sont en ordre. L'étude a recommandé que Microfinance cherche à recouvrer le montant en souffrance auprès du garant après que le recouvrement auprès de l'emprunteur ait rencontré un problème. La microfinance devrait avoir des procédures dynamiques de suivi des clients. Mots clés : évaluation du client, surveillance du risque de crédit, politique de recouvrement, conditions de crédit CITATION : Leja, C. R., & Ibrahim, A. (2022). Gestion du risque de crédit sur la performance financière des institutions microfinancières de dépôt dans le comté de Mombasa. The Strategic Journal of Business & Change Management, 9 (4), 126 - 138.Translated Description (Spanish)
El propósito de este estudio fue investigar el efecto de la gestión del riesgo de crédito en el rendimiento financiero de las IMF receptoras de depósitos en Kenia. El estudio empleó un diseño de investigación descriptiva transversal. La población objetivo del estudio fue la gestión de las 6 IMF receptoras de depósitos que tenían licencia de CBK y tenían sucursales totalmente comprometidas en Mombasa. El estudio empleó una técnica de muestreo estratificado mediante la cual la población objetivo se dividió en diferentes grupos y aquellos con características similares se agruparon en el mismo estrato, luego la muestra para el estudio se seleccionó al azar de cada estrato. El estudio utilizó datos primarios y secundarios. Se utilizó un cuestionario estructurado para recopilar los datos primarios. Se utilizaron estadísticas descriptivas e inferenciales para analizar la información generada a partir de los encuestados. El análisis estadístico descriptivo incluyó la media y la desviación estándar, mientras que la estadística inferencial incluyó el análisis de correlación y el análisis de regresión múltiple mediante el uso de Statistical Package for Social Science (SPSS) versión 25. Los hallazgos del estudio establecieron que el carácter de solicitante de préstamo se realizó a fondo verificando los antecedentes del solicitante antes de considerar la aprobación del crédito. La evaluación del carácter del cliente tiene un efecto significativo en la capacidad del cliente para cumplir con sus obligaciones con el préstamo. Las microfinanzas analizan las características de las garantías antes de aprobar el préstamo. Además, la capacidad del prestatario es evaluada críticamente por la microfinanciación antes de la aprobación del préstamo y la microfinanciación utiliza referencias de puntaje de crédito cada vez que toma decisiones sobre el crédito. El estudio concluyó que la Microfinanciación monitorea el desempeño del prestatario después de emitir el préstamo. Esto es esencial para rastrear la capacidad del prestatario para pagar a lo largo del tiempo y minimizar las tasas de incumplimiento. Las microfinanzas realizan una evaluación continua del riesgo del estado del préstamo y toman medidas correctivas. Además, las microfinanzas cuentan con sistemas de monitoreo del riesgo crediticio y han adoptado sistemas internos de calificación de riesgos. El estudio recomendó que las microfinanzas informen con prontitud las excepciones a las políticas para evitar respuestas descoordinadas. Además, las microfinanzas deben planificar y ejecutar las ejecuciones de cobro orientadas a garantizar que las remesas de préstamos estén en orden. El estudio recomendó que Microfinanzas buscara recuperar la cantidad incumplida del garante después de que la recuperación del prestatario se encontrara con un inconveniente. La microfinanciación debe tener procedimientos dinámicos de seguimiento del cliente. Key Words: Client Appraisal, Credit Risk Monitoring, Collection Policy, Credit Terms CITATION: Leja, C. R., & Ibrahim, A. (2022). Gestión del riesgo de crédito sobre el rendimiento financiero de las instituciones microfinancieras que aceptan depósitos en el condado de Mombasa. The Strategic Journal of Business & Change Management, 9 (4), 126 - 138.Files
2290.pdf
Files
(226 Bytes)
| Name | Size | Download all |
|---|---|---|
|
md5:5360980bad11bf9723da89687501effc
|
226 Bytes | Preview Download |
Additional details
Additional titles
- Translated title (Arabic)
- إدارة مخاطر الائتمان على الأداء المالي لأخذ الودائع المؤسسات المالية الصغيرة في مقاطعة مومباسا
- Translated title (French)
- GESTION DU RISQUE DE CRÉDIT SUR LA PERFORMANCE FINANCIÈRE DES INSTITUTIONS MICRO-FINANCIERES DE DÉPÔT DANS LE COMTÉ DE MOMBASA
- Translated title (Spanish)
- GESTIÓN DEL RIESGO DE CRÉDITO SOBRE EL DESEMPEÑO FINANCIERO DE LAS INSTITUCIONES MICROFINANCIERAS DE TOMA DE DEPÓSITOS EN EL CONDADO DE MOMBASA
Identifiers
- Other
- https://openalex.org/W4386801415
- DOI
- 10.61426/sjbcm.v9i4.2400